03.09.2018 14:24

Почему в России будут выдавать меньше кредитов

Действия регулятора приведут к тому, что банки сократят объем кредитования, а микрофинансовые организации — снизят ставки и уменьшат суммы

Банк России в очередной раз закручивает гайки в потребительском кредитовании, а оно ведь только начало восстанавливаться после резкой девальвации рубля в 2014 году. Так ЦБ готовится к непростым временам.

Сбили на взлете

Логика ЦБ понятна: доходы населения снижаются, а кредитный портфель банков растет. В феврале председатель Банка России Эльвира Набиуллина заявила, что регулятор примет меры, чтобы избежать перегрева на рынке потребительского кредитования и стимулировать выдачу кредитов реальному сектору экономики. «Потребительское кредитование должно расти темпом, сопоставимым с ростом доходов населения», сказала Набиуллина.

Реальные доходы населения снижались четыре года подряд. В 2018 году наметился рост, но во многом он был обеспечен скачком зарплат после предвыборных вливаний в бюджетный сектор и на потребительском спросе никак не отразился: граждане предпочли как раз гасить кредиты за счет этих средств. Согласно расчетам Национального рейтингового агентства на основе данных Росстата, в 2018 году динамика реальных располагаемых доходов населения на 3,3% ниже уровня 2011 года и на 11,4% ниже пиковых значений 2014 года. ЦБ также беспокоит и тот факт, что граждане берут кредиты активнее, чем делают сбережения. Если розничный кредитный портфель вырос всего на 13% по итогам 2017 года, то объем вкладов граждан за этот же период увеличился всего на 7%.

Решение ЦБ ограничить объемы кредитования пришлось на тот момент, когда рынок начал восстанавливаться. Последний раз портфель банковских кредитов гражданам вырос на 13% в 2014 году, после чего очередной виток финансового кризиса и резкое обесценение рубля привели к сокращению кредитования в 2015 году, а в 2016 году портфель остался практически неизменным.

В этом году банки выдавали кредиты еще активнее. За первое полугодие совокупный розничный портфель вырос на 9%. А Сбербанк вообще показал рекорд в месячном объеме: за июль госбанк выдал гражданам кредиты на сумму 290 млрд рублей, так много за месяц у него еще не было. С начала года Сбербанк нарастил розничное кредитование на 14,1%, что выше, чем в среднем по рынку.

У Банка России в арсенале два способа охладить рынок потребкредитования: повысить банкам нормы резервирования и ограничить максимальные ставки по кредитам и займам. Он уже их применял, воспользуется этими способами и сейчас. По всем кредитам по ставке выше 10% годовых банки обязаны будут повысить коэффициент риска при расчете норматива достаточности капитала. Если сейчас он составляет 100%, то с 1 сентября увеличится до 120% — это по кредитам по ставке от 10 до 15%. При ставках 15−20% годовых коэффициент составит 140% и так далее по нарастающей — чем выше ставка, тем выше коэффициент.

На практике это означает, что банкам нужно будет больше капитала для предоставления более дорогих кредитов, а он не у всех есть. Данная мера приведет к сворачиванию кредитования: многие банки предпочтут не выдавать кредиты по ставкам свыше 10%, чтобы не докапитализироваться.

ЦБ не обошел стороной и рынок микрофинансовых организаций, которые работают в еще более рисковом сегменте — короткие и дорогие займы, займы до зарплаты. Объем этих портфелей растет еще быстрее. По итогам первого квартала 2018 года он увеличился на 10%. Число пользователей услуг МФО уже превысило 8 млн, а их рост год к году — 60%.

Регулятор планирует ограничить размер займа до зарплаты суммой в 10 тыс рублей (сейчас максимум — 45 тыс рублей), а срок не превысит 15 дней (сейчас 2 месяца). Также регулятор ужесточит контроль за стоимостью займов МФО. Сейчас проценты по займам не могут превышать трехкратного размера суммы займа, планируется ограничить проценты двукратным размером суммы займа, а с 1 июля 2020 года — полуторакратным.

Бунт пустых кастрюль

Руководитель департамента финансовых рейтингов НРА Карина Артемьева считает, что ограничивая потребкредитование, Банк России пытается минимизировать риски закредитованности малообеспеченного населения. «Эта группа входит в категорию граждан с невысоким уровнем финансовой грамотности, которые не всегда способны рассчитать свою нагрузку и разобраться во всех нюансах кредитных продуктов. Это создает риск высокой закредитованности этой группы населения и „бунта пустых кастрюль“», отмечает эксперт.

Кстати, сам ЦБ признавал, что планируемые ограничения, по крайней мере, в части микрозаймов, продиктованы низкой финансовой грамотностью населения. «Граждане не умеют рассчитывать свои риски, осуществлять финансовое планирование. Мы считаем, что нужно вводить дополнительные меры», говорил директор департамента микрофинансового рынка Банка России Илья Кочетков, объявляя о мерах по охлаждению рынка займов МФО.

ЦБ пошел по такому пути, потому что не хочет повторения историй 2008−2009 и 2014−2015 годов. «Накануне этих кризисных лет потребкредитование росло бурно, а с наступлением кризиса возникли проблемы и у граждан, набравших кредиты, и у некоторых банков. Отдавать кредиты, обслуживать их стало непосильной задачей для многих», напоминает директор Института стратегического анализа компании ФБК Grant Thornton Игорь Николаев.

Наступление очередного экономического кризиса вполне вероятно — вот ЦБ и страхуется, озабоченный финансовым состоянием банков в грядущие непростые времена, полагает Николаев. Эксперт считает, что тем, для кого эти кредиты не будут доступны, рассчитывать на скорое изменение ситуации не стоит.

Кредиты станут менее доступны, но для всех ли?

Карина Артемьева считает, что если говорить о категории граждан-зарплатных клиентов, то закручиваемые ЦБ гайки затронут их в меньшей степени. Ведь банки, обслуживающие компании, обычно предлагают их сотрудникам более выгодные условия, в том числе и по ставкам, так как видят финансовые потоки потенциального клиента.

А вот если гражданин зарплатным клиентом не является, то он, конечно, почувствует повышение ставок, для него кредитование станет менее доступным. Для этой группы банки могут устанавливать по сути заградительные ставки, например 22% годовых или вовсе не одобрять кредитные заявки. Тогда о «жизни в кредит» придется на какое-то время забыть.

Другой вопрос, что дестимулирование кредитования без финансового просвещения граждан не самый верный путь. И правительству с ЦБ следует больше внимания уделять и этой теме тоже.